Fondsgebundene Rentenversicherung: Ein Vergleich, der sich lohnt

Wir bieten Ihnen unsere Produkte zu besonders günstigen Konditionen an. Niedrige Kosten sind sicher nicht der einzige Grund, sich für einen Anbieter zu entscheiden. Aber ersparte Kosten wirken sich unmittelbar auf die Nettorendite Ihrer Altersvorsorge aus.

Die Tabelle vergleicht die Kapitalabfindung der fondsgebundenen Rentenversicherung von Legal & General mit ähnlichen Produkten anderer Direktanbieter.

Bemerkenswert ist, dass nur wenige Versicherer, die fondsgebundene Rentenversicherungen für den Direktabschließer anbieten, im Internet auch einen Beispielrechner bereitstellen. Gerne hätten wir uns dem Vergleich mit mehr Mitbewerbern gestellt. Aber leider sind vergleichbare Zahlen nur selten im Internet frei verfügbar.

Vergleich: So wirken sich Kosten auf Ihr Guthaben aus

Kapitalabfindung Ihrer fondsgebundenen Rentenversicherung nach 35 Jahren (ohne Fondskosten):
Angenommene Wertentwicklung	3% p.a.	6% p.a.	9% p.a.
Legal & General	€ 73.728	€ 138.029	€ 271.306
CosmosDirekt	€ 71.228	keine Angaben	€ 249.757
Hannoversche Leben	€ 71.308	€ 133.460	€ 262.232
HUK-Coburg	€ 71.624	€ 134.419	€ 263.785
Vorteil Legal & General zum besten Mitbewerber:	€ 2.104	€ 3.610	€ 7.521

Eigene Recherche auf den Internetseiten der Versicherer (01.2009). Beispiel: 30-jähriger Mann, Monatsbeitrag € 100, fondsgebundene Rentenversicherung, Laufzeit 35 Jahre. Weitere Erläuterungen zur Tabelle siehe unten.

Mehr zum Thema...

Unsere fondsgebundene Rentenversicherung: Produktinformationen Beitragszahlung Verfügbarkeit

Sie sehen: Bei Legal & General erhalten Sie bei gleichen Wertentwicklungen mehr für Ihr Geld. Und das gilt schon bei einem Vergleich mit Direktversicherern, die ihre Produkte kostengünstig beispielsweise über das Internet vertreiben!

Fondskosten: In Beispielrechnungen ignoriert!

In der deutschen Versicherungsbranche werden die laufenden Fondskosten in Beispielrechnungen nicht berücksichtigt. Insofern handelt es sich bei der Performanceannahme um eine Netto-Wertentwicklung, die davon ausgeht, dass die Fonds nach Abzug ihrer eigenen Kosten die oben angegebenen Netto-Wertentwicklungen an die Versicherungspolice weitergeben können. Bei Legal & General beträgt dieser Fondskostensatz 1% p.a.

Mehr zum Thema...

Fondsgebundene Rentenversicherung: Beispielrechner!

Bei den Fonds, die den hier aufgeführten Beispielrechnungen der Mitbewerber zugrunde liegen, fallen die folgenden Kostenpauschalen (TER) an (Hinweis):

• CosmosDirekt - DWS Vermögensbildungsfonds I: 1,44% p.a.
• Hannoversche Leben - Dachfonds AktivChance der Universal-Investment GmbH: 1,78% p.a.
• HUK-Coburg - HUK Vermögensfonds Dynamik: 1,27% p.a.

Wenn man diese Unterschiede in den Fondskosten beim Vergleich der Kapitalabfindungen im obigen Beispiel berücksichtigt, fällt der Vorteil von Legal & General noch sehr viel deutlicher aus. Ein Effekt, der in den Beispielrechnungen leider überhaupt nicht deutlich wird.

Vorteil der Finanzmarkt-Rentenpolice von Legal & General unter Berücksichtigung der Fondskosten (TER)
Angenommene Wertentwicklung	3% p.a.	6% p.a.	9% p.a.
Vorteil gegenüber CosmosDirekt:	€ 9.306	keine Angaben	€ 50.752
Vorteil gegenüber Hannoversche Leben:	€ 14.991	€ 30.422	€ 63.126
Vorteil gegenüber HUK-Coburg:	€ 6.196	€ 12.009	€ 25.063

Berechnung der Kapitalabfindung bei Legal & General zur gleichen Brutto-Fondsrendite, die der Mitbewerber-Fonds bräuchte, um zusätzlich zur angenommenen Nettorendite auch seine Fondskosten erwirtschaften zu können.

Kostenpauschalen

Angegeben ist die Gesamtkostenquote (TER, total expense ratio) in Prozent p.a. des Fondsguthabens. Man sollte allerdings wissen, dass die TER noch nicht alle Kosten eines Fonds enthält. So kommen z.B. Transaktionskosten und Erfolgsvergütungen noch hinzu.

Mehr zum Thema...

Sie haben Fragen? Bitte kontaktieren Sie uns!

Darüber hinaus handelt es sich bei den von der Hannoverschen Leben und der HUK-Coburg angebotenen Fonds um Dachfonds, die selbst in andere Publikumsfonds investieren (Zielfonds). Zusätzlich zu den Kosten des Dachfonds fallen daher in der Regel noch Kosten der einzelnen Zielfonds an, sodass die Gesamtkostenbelastung solcher Dachfonds tatsächlich noch deutlich höher ist.

Dass gerade die Fondskosten erheblich sind und sogar über den Versicherungskosten liegen können, weist eine Studie des Instituts für Finanz- und Aktuarwissenschaften aus (siehe Infoletter-Artikel).

Erläuterungen zur Tabelle

Die Todesfallleistung vor Rentenbeginn ist bei den unterschiedlichen Tarifen:

• Legal & General: Fondsguthaben
• CosmosDirekt: Fondsguthaben, mindestens die gezahlten Beiträge (Tarif CFR)
• Hannoversche Leben: Fondsguthaben, ab dem 4. Jahr + 2% der Beitragssumme, mind. die gezahlten Beiträge (Tarif FR3 M)
• HUK-Coburg: gezahlte Beiträge (Tarif FRAGT)